مفهوم الفائدة المركبة
يبحث بعض الأفراد على مصدر للتمويل لتحقيق أهدافهم، فيلجأ إلى الاقتراض من البنوك التي تُحقق إيراداتها من الفوائد المُسْتحقة على القروض الممنوحة للمُقترضين، وتكون بالنسبة للمُقترض التكلفة النقدية الناتجة عن اقتراض الأموال، ومن جهة أخرى يقوم بعض الأفراد باستثمار مبلغ كوديعة لدى البنك للحصول على عائد من هذا الاستثمار، وفي الحالتين تُسمى فائدة، ويُعبر عنها بنسبة مئوية سنوية.
والفائدة المركبة هي الفائدة المُستحقة على قيمة القرض أو الوديعة الأساسية، وتتمثل بجميع الفوائد المتراكمة من الفترات السابقة عليه، وهذا ما يميز الفائدة المركبة فهي تؤدي إلى زيادة في قيمة المبلغ بوتيرة أسرع من الفائدة البسيطة .
كيفية احتساب الفائدة المركبة
يتم احتساب الفائدة المركبة على المبلغ الأصلي للقرض في السنة الأولى، ثم يتم إضافة الفائدة للسنة الأولى على المبلغ الأصلي للقرض لاحتساب فائدة السنة الثانية، ثم يتم إضافة الفائدة للسنة الثانية على المبلغ المتراكم للقرض (قيمة القرض فائدة السنة الأولى) لاحتساب فائدة السنة الثالثة، وتتكرر هذه العملية حتى نهاية مدة القرض، والمثال التالي يوضح طريقة احتساب الفائدة المركبة.
مثال على احتساب الفائدة المركبة
لاحتساب فائدة مركبة على قرض بقيمة 100,000 دينار أردني، وبفائدة سنوية مركبة 5%، خلال ثلاث سنوات يكون كما يلي:
- قيمة الفائدة في نهاية السنة الأولى = 100000 × 5% = 5000 دينار أردني .
- قيمة القرض في بداية السنة الثانية= 100000 5000 = 105000 دينار أردني .
- قيمة الفائدة في نهاية السنة الثانية = 105000 × 5% = 5250 دينار أردني.
- قيمة القرض في بداية السنة الثالثة = 105000 5250 = 110250 دينار أردني .
- قيمة الفائدة في نهاية السنة الثالثة = 105000× 5% = 5512.5 دينار أردني .
- قيمة القرض المستحق في نهاية السنة الثالثة= 110250 5512.5 = 115762.5 دينار أردني .
أنواع الفائدة
تستخدم المؤسسات المالية والبنوك نوعين رئيسيين من الفائدة على القروض أو الودائع وهي:
- الفائدة المركبة: الأكثر استخداماً وهي الفائدة المدفوعة على قيمة القرض أو الوديعة بالإضافة للفوائد المتراكمة من الفترات السابقة.
- الفائدة البسيطة: هي سعر محدد على قيمة القرض في الأساس، تُدفع من قبل المُقترض نتيجة استخدامه المال.
العوامل التي تؤثر على احتساب الفوائد
عند احتساب الفائدة من قبل المؤسسات المالية والبنوك تأخذ بعين الاعتبار بعض العوامل التي تؤثر على احتساب ونوع الفائدة وهي:
- تكلفة الفرصة، وهي التكلفة الناتجة عن عدم قدرة المُقرض على توفير قيمة القرض.
- نسبة التضخم المتوقعة.
مخاطر عجز المُقرض على تسديد قيمة القرض بموعد الاستحقاق.
- مدة القرض.
- التغيير المتوقع في أسعار الفائدة بشكل عام.
- سيولة القرض.
استخدامات الفائدة المركبة
تُستخدم الفائدة المركبة في عدة أنواع من القروض كالآتي:
- يستفيد المُقترض بعملية الرهن العقاري ذي الفائدة المتغيرة في ظل بيئة أسعار الفائدة المتناقصة، وبالمقابل إذا ارتفعت أسعار الفائدة سترتفع الأقساط المستحقة بشكل حاد.
- تتناسب الفائدة المتغيرة إذا خطط المُقترض لرهن عقاري إعادة التمويل على المدى القصير، وكلما زادت مدة التخطيط للحصول على الرهن العقاري زادت الخطورة.
- تستخدم في حالة قرض السيارة أو القرض الشخصي، حيث يسمح للمقترض بدفع أقساط شهرية ثابتة.
- يلجأ من لديهم موارد مالية محدودة ومستقرة، إلى الرهن العقاري لمدة 30 عامًا؛ لأنه يسمح لهم بالتخطيط بشكل أدق لمدفوعاتهم.
الفرق بين الفائدة البسيطة والفائدة المركبة
يتوجب على الفرد فهم الفرق بين الفائدة البسيطة والفائدة ا لمركبة قبل الحصول على القرض؛ ليتمكن من تحقيق أهدافه بأقل التكلفة، وفيما يلي الاختلافات بينهما:
- يكون معدل الفائدة البسيطة ثابت ولا يتغير طيلة مدة القرض، أما معدل الفائدة المركبة فإنه يتغير بناء على تغير سعر المؤشر الأساسي في السوق، فإذا ارتفع المؤشر سيؤدي إلى ارتفاع القسط الشهري المستحق.
- يبقى قيمة القرض ذو الفائدة البسيطة ثابتًا طوال مدته بالكامل، مع ثبات فائدته، أما القرض ذو الفائدة المركبة فستختلف المدفوعات المتعلقة به حسب التغير بمعدلات الفائدة السائدة في السوق.
- يُفضل الأفراد الذين يمتلكون القدرة على التنبؤ القروض ذات الفائدة البسيطة، أما الأفراد القادرين على تحمل المخاطر لتسديد التزاماتهم بسرعة، فيفضلون القروض ذات الفائدة المركبة.
- يتم احتساب الفائدة البسيطة على قيمة القرض الأساسي، أما الفائدة المركبة فيتم احتسابها على قيمة القرض مُضافًا إليه الفائدة المتراكمة خلال مدة القرض.
- تُعتبر طريقة احتساب الفائدة البسيطة أسهل من طريقة احتساب الفائدة المركبة.
- تُستخدم القروض ذات الفائدة البسيطة في القروض العقارية وإقراض المس تهلكين، أما قروض الفائدة المركبة فمن أشهر استخدامتها فوائد البطاقات الائتمانية، والحسابات الاستثمارية.
